观望

今天相比昨天缩量快2000亿，说明很多资金在观望。

同时昨天巴印空战，导致的航空航天大涨，今天从种种消息来看没有其他意外，部分大资金继续去了中航相关的票，游资看到大资金还在航空，就接着做航空了。

整体缩量，因中欧关系转好小部分资金去了光伏等新能源方向，还有一部分资金去了英伟达链（据传金毛放松了英伟达的出口管制，但可能随时翻脸），CPO几个大票今天大涨，导致今天创业板今天涨幅最好。

当然从表面看，英伟达出口放宽，会抢占HW国产替代份额，影响国产GPU的份额，但请记住对面可能随时翻脸，同时国内今年AI产业投资是增量市场，影响会有限的。不要给短期的情绪左右了操作。

今天HW最新的鸿蒙系统的PC发布，因为资金有限，相关的系统+代工标的没怎么表现。

说完国内事情，来说点有意思的事情，三哥居然还在地面仅供巴方，巴方首都学校+商业均已经停止运作。

午后巴方股市熔断，下跌-7.65%，后暂停交易。不过印度的股市没受影响，这背后YT资本手挺黑的。估计巴印冲突还会持续，接下来如果扩展到地面进攻，我相信还会有更多的瓜爆出。

阿三的迷之自信总会给人惊吓，我们做好观众。

另外一个重要事件昨晚美联署议息会议，如期利率保持不变，并把锅甩给了“关税”，所以接下来估计只能继续僵持。

对内找美联署没法谈，那么只能找东大谈，贴个大脸甚至还找演员演戏，就是要对外表现出有谈的迹象。

这不，这次瑞士会谈，ZM都参加，躲都躲不掉，只好谈谈了。不过从我们商务部的官方发言来看，压根就不想谈，也没有预期会谈出什么有价值的结果。

本月与4月相比，会好做一些，但关键还是要量能，资金进攻的方向有限，当下巴印冲突，最着急的应该是米国人。

我个人还是看好科技方向（AI芯片&软件， 机器人&高端装备等）依旧是核心方向。 其他的消费+化工+农业等会轮动，尤其和科技有关联的个股。轮动快就需要大家短线的操作，无法做到格局。

外部的各种消息会有干扰，再次提示美债的风险，虽然昨天美联署拍卖的500多亿的美债表现顺利，但境外央行投资已经下降到“0”，这两天短期美元指数走强，可以理解为反抽，不要给迷惑了。

以上看法，供参考。

祝好。