前沿导读

据国际金融机构Bernstein（伯恩斯坦）整理的数据显示，2025年中国进口光刻机所花费的金额为106.2亿美元，与2024年基本持平。在2025年12月份，中国的进口光刻机金额创下了23亿美元的新月度记录。据ASML年度财报大会表示，预计2026年中国大陆地区占ASML总销售额比例将会降低至20%，只能出口给中国特定的技术产品。

设备进口

据ASML在2025年第四季度发布的财报数据显示，中国大陆地区在去年第四季度占据了ASML总销售数量的33%，购买的设备绝大部分都是未被限制的DUV光刻机。虽然中国大陆地区在该季度依然是ASML出货量最多的地区，但是对比24年同期的41%，下滑明显。

现如今，在ASML官方上架的浸润式光刻机资料当中，从NXT:1980Fi到NXT:2150i全部禁止对华出口，甚至已经在官方资料库下架的NXT:1970i，也被美国列入禁止对华出口的清单中。这些设备拥有制造7nm逻辑芯片的能力，也是美国近几年除EUV光刻机之外，对中国严防死守的关键设备。

而较差一些的NXT:1950i、NXT:1965i以及干式光刻机等老旧设备，则是被美国允许出口给中国企业。这些设备大部分都用在制造成熟芯片和存储芯片上，最高可支持20nm及以下节点的存储芯片制造。

受人工智能爆发式的影响，现在全球存储芯片的产能已经不足以支撑消费电子行业的需求，这直接推高了全行业的产品售价。中国的长江存储和长鑫存储正在借此机会进行产能扩充，尝试借助当下的窗口期实现对海外企业的市场压制。

在存储芯片产能扩充的推动下，中国大陆地区再一次成为ASML全球最大的客户市场。

我国工信部在2024年公布了两台最新的国产光刻机，一台是采用248nm波长的KrF光刻机，一台是采用193nm波长的ArF干式光刻机，这两台设备均为制造成熟芯片所需的设备。国产ArF光刻机的硬件指标相当于ASML在2015年推出的XT:1460K，但是在套刻精度上面要差于1460K。

套刻精度指代的是上下两层晶圆图像之间的对准精度，精度越高，其图案的堆叠正确率就越高，芯片的良品率也就越高。如果精度过低，那么其直接影响的就是芯片良品率和产能。

如果将这个问题具象化体现，那么就相当于盖楼房。

建设一座摩天大楼，每一层的钢筋骨架必须要完全对其。哪怕是有误差，也必须控制到极其微小的合理标准上。如果对其的标准不合格，那么可能造成内部骨架断裂，甚至是楼层坍塌的情况。

同理，如果光刻机在曝光新一层电路时，上下两层图案的位置发生偏移，即使只有几纳米的偏差，也可能导致金属连线未能连接到晶体管触点，或者是本应该隔离的导线意外接触，从而造成芯片功能失效，影响其产品良率和制造效率。

替代难点

现阶段的国产光刻机已经具备量产芯片的能力，但是由于其套刻精度的影响，还无法投入到生产线上面大规模替代进口设备。

ASML的光刻机，从几十年前的PAS系列开始，其对准技术就是行业内的翘楚。只不过当年的芯片技术没有现在这么先进，芯片的晶体管数量也非常有限，所以ASML的对准技术没有明显优势。

但是随着行业发展，芯片技术进入到超大规模时代，ASML的对准技术出现了爆发性的优势增长。也正是因为ASML强大的晶圆对准技术，ASML光刻机的制造效率远强于日本的佳能和尼康，随后便开始在国际市场上一点点蚕食日本光刻机的市场。

据ASML官方技术资料显示，EUV光刻机是当下制造先进芯片的核心设备，英伟达的RTX显卡、iPhone的仿生芯片，其电子元件中的微小图案多达100多层。尽管这100多的层图案当中只有关键几层需要用到EUV光刻机，但是缺少了EUV光刻机，整个芯片无法正常使用。

ASML DUV XT光刻机产品总监耶伦·德格鲁特解释称，在最先进电子产品中的某些芯片可能采用了浸润式DUV和EUV技术，但是支撑产品运行的其他大多数芯片，甚至是先进芯片的大部分图案层级，都是由干式光刻机制造完成。

芯片能够被大批量低价制造出来，干式光刻机起到了决定性作用。如果没有干式光刻机支撑最底层的成熟芯片产业，那么先进芯片是没有任何市场的。相对于先进设备，老型号的DUV光刻机才是市场主流。

参考资料：

The popularity of maturity – Stories | ASML

国产光刻机已经完成了干式设备的突破，下一步就是在现有设备的基础上提升硬件水平，更高效的制造成熟芯片。依托成熟芯片产业带来的经济，去补贴先进设备的技术研发。